Управление внутренней кредиторской задолженностью

1. Анализ внутренней кредиторской задолженности предприятия в предшествующем периоде. Основной целью анализа является выявление потенциала формирования заемных финансовых средств предприятия за счет этого источника.

На первом этапе анализа исследуется динамика общей суммы внутренней кредиторской задолженности предприятия в предшествующем периоде, изменение ее удельного веса в общем объеме привлекаемого заемного капитала.

На втором этапе анализа рассматривается оборачиваемость внутренней кредиторской задолженности предприятия, выявляется ее роль в формировании его финансового цикла.
На третьем этапе анализа изучается состав внутренней кредиторской задолженности по отдельным ее видам (счетам начислений средств); выявляется динамика удельного веса отдельных ее видов в общей сумме внутренней кредиторской задолженности; проверяется своевременность начисления и выплат средств по отдельным счетам.

На четвертом этапе анализа изучается зависимость изменения отдельных видов внутренней кредиторской задолженности от изменения объема реализации продукции; по каждому виду этой задолженности рассчитывается коэффициент ее эластичности от объема реализации продукции. Расчет коэффициентов эластичности осуществляется по следующей формуле:

предприятия в анализируемом периоде, выраженный десятичной дробью. Результаты анализа используются в процессе прогнозирования суммы внутренней кредиторской задолженности предприятия в предстоящем периоде.

2. Определение состава внутренней кредиторской
задолженности предприятия в предстоящем периоде. В про
цессе этого этапа устанавливается перечень конкретных
видов внутренней кредиторской задолженности предпри
ятия с учетом новых видов хозяйственных операций (на
пример, личного страхования персонала), новых видов
деятельности, новых внутренних (дочерних) структур
предприятия, новых видов обязательных платежей и т.п.

3. Установление периодичности выплат по отдельным
видам внутренней кредиторской задолженности. На этом
этапе по каждому виду внутренней кредиторской задол
женности устанавливается средний период начисления
средств от момента начала этих начислений до осущест
вления их выплат. В этих целях рассматриваются конкрет
ные сроки уплаты отдельных налогов, сборов и отчис
лений в бюджет и внебюджетные фонды, периодичность
выплат страховых взносов в соответствии с заключенными
договорами страхования, сроки выплаты заработной пла
ты в соответствии с заключенными коллективным тру
довым договором и индивидуальными трудовыми кон
трактами и т.п.

4. Прогнозирование средней суммы начисляемых платежей по отдельным видам внутренней кредиторской задолженности. Такое прогнозирование осуществляется двумя основными методами:

а) методом прямого расчета. Этот метод используется в тех случаях, когда по отдельным видам внутренней кредиторской задолженности заранее известны строки и суммы выплат. В этом случае расчет осуществляется по следующей формуле:

б) статистическим методом на основе коэффициентов эластичности. Этот метод используется в тех случаях, когда сумма выплат по конкретному виду внутренней кредиторской задолженности заранее четко не определена.

5. Оценка эффекта прироста внутренней кредиторской задолженности предприятия в предстоящем периоде. Этот эффект заключается в сокращении потребности предприятия в привлечении кредита и расходов, связанных с его обслуживанием.